สรุปข่าวราคาทองคำ ประจำวันที่ 22 กันยายน 2569

สรุปตัวเลขเศรษฐกิจสำคัญ

-

ข่าวเกี่ยวกับทองคำ  

• ราคาทองคำตลาดโลกปรับตัวลดลงจากแรงกดดันของดัชนีดอลลาร์ที่แข็งค่า และแรงขายทำกำไร หลังราคาฟื้นตัวในช่วงปลายสัปดาห์ก่อน ส่งผลให้ราคาลงไปทำจุดต่ำสุดบริเวณ 4,322 เหรียญ ก่อนฟื้นตัวกลับขึ้นมาและทรงตัวบริเวณ 4,350 เหรียญในช่วงเช้าวันนี้ ขณะเดียวกัน ตลาดจับตาการกล่าวสุนทรพจน์ของ Donald Trump ต่อสมัชชาใหญ่แห่งสหประชาชาติ (UNGA) รวมถึงความเป็นไปได้ในการพบกับประธานาธิบดีอิหร่าน Masoud Pezeshkian ซึ่งอาจช่วยลดความตึงเครียดในตะวันออกกลาง ขณะที่ราคาน้ำมันที่ปรับลดลงต่อเนื่องเป็นวันที่ 4 ช่วยคลายความกังวลด้านเงินเฟ้อและลดแรงคาดการณ์ว่า Fed จะต้องขึ้นดอกเบี้ยเพิ่มเติม

• ราคาทองคำตลาดโลก ปิดปรับตัวลดลง -36.39 เหรียญ หรือ -0.83% มาอยู่ที่ระดับ 4,343.55 เหรียญ ขณะที่ราคาปัจจุบันอยู่ที่บริเวณ 4,353 เหรียญ

• สัญญาทองคำตลาด COMEX ส่งมอบเดือนธ.ค. ลดลง 41 ดอลลาร์ หรือ 0.93% ปิดที่ 4,383.90 ดอลลาร์/ออนซ์

• ราคา Silver ปิดปรับตัวลดลง -0.28 เหรียญ หรือ -0.42% มาอยู่ที่ระดับ 66.0 เหรียญ ขณะที่ราคาปัจจุบันอยู่ที่บริเวณ 66.5 เหรียญ

• กองทุนทองคำ SPDR วันก่อนหน้าขายออก 1.71 ตัน ปัจจุบันถือครองที่ 1,055.41 ตัน ภาพรวมเดือนกันยายนซื้อเข้า 13.06 ตัน | ขณะที่ปีนี้ ตั้งแต่ 1 ม.ค. - ปัจจุบัน ขายสุทธิ 16.59 ตัน

• Kitco รายงานว่าทองคำอ่อนตัวลง หลังตลาดหุ้นฟื้น ราคาน้ำมันลดลง และความเสี่ยงจากช่องแคบ Hormuz ผ่อนคลายลง จากการส่งออกน้ำมันของซาอุฯ ที่เริ่มฟื้นและความหวังด้านการทูตจากการประชุม UN ทำให้แรงซื้อ Safe Haven ลดลง อย่างไรก็ตาม Fed และ Bond Yield ยังเป็นแรงกดดันสำคัญ โดยตลาดให้น้ำหนักราว 88% ว่า Fed จะขึ้นดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนธ.ค. ขณะที่ US 10Y Yield ยังอยู่ใกล้ 5% จึงยังจำกัด Upside ของทองคำในระยะสั้น

• ด้าน Rania Gule นักวิเคราะห์จาก XS.com มองว่าทองคำกำลังเผชิญปัจจัยพื้นฐานที่ขัดแย้งกัน คือระยะสั้นถูกกดดันจาก Bond Yield สูง ดอลลาร์แข็ง และแนวโน้ม Fed ที่ยัง Hawkish แต่ในระยะกลางถึงยาวยังมีแรงหนุนจากความเสี่ยงภูมิรัฐศาสตร์ การซื้อทองของธนาคารกลาง และความกังวลต่อหนี้และฐานะการคลังของสหรัฐฯ ทำให้ราคาทองคำยังมีแรงซื้อรองรับแม้ Upside ระยะสั้นจะถูกจำกัด

• Axel Merk ผู้ก่อตั้ง Merk Investments มองว่า แม้ Fed จะขึ้นดอกเบี้ยและคุมเงินเฟ้อเข้มงวดขึ้น แต่ปัญหาหนี้และการขาดดุลของสหรัฐฯ ยังไม่ได้ถูกแก้ไข ขณะที่ดอกเบี้ยที่สูงยังเพิ่มภาระดอกเบี้ยของรัฐบาล จึงยังเป็นปัจจัยหนุนทองคำในระยะยาว นอกจากนี้ เขายังมองว่า การเติบโตของเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่ขับเคลื่อนด้วย AI และการลงทุนจำนวนมากผ่านการก่อหนี้ อาจกลายเป็นความเสี่ยง หากการเติบโตดังกล่าวชะลอตัวลงจน Fed ต้องกลับมาลดดอกเบี้ย ซึ่งจะเป็นแรงหนุนต่อทองคำเพิ่มเติม

• Standard Chartered คาดราคาทองคำเฉลี่ยใน Q4/2026 ที่ราว 4,650 เหรียญ โดยมองว่าทองคำเริ่มตอบสนองต่อ Real Yield น้อยลง และยังได้แรงหนุนจาก De-dollarization และ Fund Flow เข้า Gold ETF อย่างไรก็ตาม คาดว่า Fed จะขึ้นดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนธ.ค. และคงดอกเบี้ยไว้ตลอดปี 2027 ซึ่งอาจหนุนดอลลาร์และจำกัด Upside ของทองคำในระยะสั้น

ข่าวเกี่ยวกับค่าเงิน และธนาคารกลาง

• ดัชนีดอลลาร์  ปิดปรับตัวขึ้น 0.18 จุด หรือ 0.18% มาอยู่ที่ระดับ 100.43 จุด ขณะที่ปัจจุบันอยู่ที่บริเวณ 100.38 จุด

• อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 30 ปี  ปรับตัวลดลง -0.02 % มาอยู่ที่ระดับ 5.28%อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 10 ปี  ปรับตัวลดลง -0.02 % มาอยู่ที่ระดับ 4.951% ในขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 2 ปี ปรับตัวลดลง -0.02 % มาอยู่ที่ระดับ 4.751% โดยที่ส่วนต่างอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐ 10 ปี มากกว่า 2 ปี เท่ากับ0.2%

• Austan Goolsbee ประธาน Fed ชิคาโก มองว่าเงินเฟ้อสหรัฐฯ เริ่มถูกขับเคลื่อนจาก การใช้จ่ายและการลงทุนที่ยังอยู่ในระดับสูง โดยเฉพาะ AI และภาคบริการ มากขึ้น ไม่ได้มาจากภาษีและราคาพลังงานเพียงอย่างเดียว หากแรงกดดันเงินเฟ้อมาจาก Demand ที่ร้อนแรง จริง Fed อาจจำเป็นต้อง ขึ้นดอกเบี้ยเร็วและแรงขึ้น เพื่อชะลอเศรษฐกิจ ขณะเดียวกัน Supply Shock จากน้ำมัน ภาษี และสินค้าโภคภัณฑ์ยังยืดเยื้อ ทำให้เส้นทางเงินเฟ้อกลับสู่เป้าหมาย 2% ยากขึ้น

 

ข่าวเกี่ยวกับตลาดหุ้น และเศรษฐกิจ

• ดัชนีดาวโจนส์ตลาดหุ้นนิวยอร์กปิดบวกในวันจันทร์ (21 ก.ย.) โดยได้ปัจจัยหนุนจากการร่วงลงของราคาน้ำมันและอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ขณะที่ดัชนี Nasdaq ปิดที่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ จากแรงซื้อที่ส่งเข้าหนุนหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีปัญญาประดิษฐ์ (AI) ซึ่งรวมถึงหุ้น Advanced Micro Devices (AMD)

• ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ ปิดที่ 52,048.83 จุด เพิ่มขึ้น 366.19 จุด หรือ +0.71%, 
• ดัชนี S&P500 ปิดที่ 7,764.70 จุด เพิ่มขึ้น 114.20 จุด หรือ +1.49% 
• ดัชนี Nasdaq ปิดที่ 27,122.09 จุด เพิ่มขึ้น 599.55 จุด หรือ +2.26%

• Mark Thornton นักวิจัยอาวุโสของ Mises Institute เตือนว่าการลงทุนด้าน AI กำลังพึ่งพาหนี้มากขึ้น โดยหนี้ที่เกี่ยวข้องกับ AI ในปีนี้เกิน $400 billion ซึ่งอาจเพิ่มความเสี่ยงหากการลงทุนชะลอตัว ขณะเดียวกันเขามองว่าสินทรัพย์ทางการเงินที่อิงดอลลาร์เผชิญความเสี่ยงมากขึ้น และการที่ธนาคารกลางหลายประเทศกระจายทุนออกจากดอลลาร์ยังเป็นปัจจัยหนุนทองคำในระยะยาว

• Wall Street Journal รายงานว่า Bitcoin พุ่งขึ้นเหนือ 86,000 ดอลลาร์เมื่อวันที่ 21 ก.ย. เพิ่มขึ้นราว 6% และแตะระดับสูงสุดในรอบ 8 เดือน โดยได้แรงหนุนจาก เงินไหลเข้า Bitcoin ETF ที่แข็งแกร่งขึ้น พัฒนาการด้านกฎเกณฑ์ที่เป็นบวก และแรง Short Covering 

 

ข่าวเกี่ยวกับน้ำมัน

• สัญญาน้ำมันดิบเวสต์เท็กซัส (WTI) ตลาดนิวยอร์กปิดร่วงลงกว่า 4% ในวันจันทร์ (21 ก.ย.) หลังมีสัญญาณความคืบหน้าทางการทูตระหว่างอิหร่านกับสหรัฐอเมริกา รวมทั้งรายงานที่ว่าการส่งออกน้ำมันจากซาอุดีอาระเบียเริ่มฟื้นตัว

• สัญญาน้ำมันดิบ WTI ส่งมอบเดือนต.ค. ลดลง 4.52 ดอลลาร์ หรือ 4.51% ปิดที่ 95.78 ดอลลาร์/บาร์เรล
• ส่วนสัญญาน้ำมันดิบเบรนท์ (BRENT) ส่งมอบเดือนพ.ย. ลดลง 3.53 ดอลลาร์ หรือ 3.4% ปิดที่ 100.34 ดอลลาร์/บาร์เรล

 

ข่าวการเมือง

• CNN รายงานว่า ประธานาธิบดี Masoud Pezeshkian ของอิหร่านเตรียมเดินทางเข้าร่วมการประชุม UNGA ที่นิวยอร์ก ในวันนี้ (22 ก.ย.) ท่ามกลางความตึงเครียดกับสหรัฐฯ ที่ยังไม่คลี่คลาย โดยรัฐบาล Trump อนุญาตให้คณะผู้แทนหลักของอิหร่านเข้าร่วมได้ภายใต้ข้อจำกัดด้านการเดินทาง ขณะที่ Trump ระบุว่าอาจมี “การตัดสินใจครั้งใหญ่” เกี่ยวกับอิหร่านในเร็ว ๆ นี้

• หลังการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และจีน ทั้งสองฝ่ายตกลงเปิด Board of Trade หรือกลไกคัดเลือกสินค้าที่ “ไม่อ่อนไหว” เช่น สินค้าอุปโภคบริโภค พลังงาน และสินค้าเกษตร เพื่อให้ซื้อขายกันได้ง่ายขึ้นและมีโอกาสได้ ภาษีที่ลดลง โดยแยกออกจากประเด็นขัดแย้งใหญ่ เช่น ชิปขั้นสูงและมาตรการควบคุมการส่งออก ส่วนประเด็น การต่ออายุข้อตกลงพักรบทางการค้าและ Rare Earths ยังไม่ได้ข้อยุติ และจะนำไปหารือต่อในการพบกันระหว่าง Trump–Xi วันที่ 24 ก.ย.

• สหรัฐฯ เตรียม ฟื้นฟูและเปิดใช้งานฐานทัพทหาร 2 แห่งในกรีนแลนด์ ทั้งทางตอนใต้และชายฝั่งตะวันออก ภายใต้ข้อตกลงด้านความมั่นคงฉบับใหม่กับเดนมาร์กและกรีนแลนด์ ขณะที่ประธานาธิบดี Donald Trump มีกำหนดลงนามในข้อตกลงดังกล่าวกับผู้นำเดนมาร์กและกรีนแลนด์ในวันนี้ 22 ก.ย. ซึ่งถือเป็นก้าวสำคัญในการเพิ่มบทบาทด้านความมั่นคงของสหรัฐฯ ในภูมิภาคอาร์กติก

 

ข่าวเกี่ยวกับเศรษฐกิจไทยและค่าเงินบาท

• นักกลยุทธ์ตลาดเงินตลาดทุน Krungthai GLOBAL MARKETS ธนาคารกรุงไทย เปิดเผยว่า เงินบาทเปิดตลาดเช้านี้ที่ระดับ 33.22 บาทต่อดอลลาร์ แข็งค่าขึ้นเล็กน้อยจากระดับปิดวันก่อนที่ 33.27 บาทต่อดอลลาร์ มองกรอบวันนี้ที่ 33.10-33.35 บาทต่อดอลลาร์